招商动力转型搀和型证券投资基金（A 类份额）基金家具贵府纲要更新
招商动力转型搀和型证券投资基金（A 类份额）基金家具贵府
纲要更新
编制日历：2025 年 1 月 24 日
送出日历：2025 年 2 月 7 日
本纲要提供本基金的进攻信息，是招募阐扬书的一部分。
作出投资决定前，请阅读好意思满的招募阐扬书等销售文献。
一、家具概况
基金简称 招商动力转型搀和 基金代码 013871
下属基金简称 招商动力转型搀和 A 下属基金代码 013871
招商基金管制有限 中国工商银行股份
基金管制东谈主 基金托管东谈主
公司 有限公司
基金合同奏效日 2022 年 2 月 8 日
基金类型 搀和型 往复币种 东谈主民币
运作神气 鄙俗绽放式
绽放频率 每个绽放日
初始担任本基金基
基金司理 任琳娜 金司理的日历
证券从业日历 2003 年 8 月 4 日
其他 -
注：本基金为偏股搀和型基金。
二、基金投资与净值发达
（一） 投资贪图与投资策略
投资者可阅读本基金《招募阐扬书》“基金的投资”章节了解注释情况。
本基金在严格适度风险、保证基金钞票流动性的前提下，通过对优质企
投资贪图 业的全面深切参议，精选动力转型主题的优质上市公司，力求已毕基金
钞票的长期巩固升值。
本基金的投资边界为具有细致流动性的金融器用，包括国内照章刊行上
市的股票和存托把柄（包括主板、创业板过头他中国证监会允许基金投
资的股票和存托把柄）、港股通标的股票、债券（包括国债、央行单据、
金融债券、企业债券、公司债券、中期单据、短期融资券、超短期融资
券、次级债券、政府守旧机构债、政府守宿债券、地点政府债、可调理
投资边界 债券、可折柳往复可转债、可交换债券过头他中国证监会允许投资的债
券）
、钞票守旧证券、债券回购、同行存单、银行进款、货币商场器用、
股指期货、国债期货、股票期权，以及法律规则或中国证监会允许基金
投资的其他金融器用，但须合适中国证监会的相关章程。
本基金可根据相关法律规则和基金合同的商定参与融资业务。
如法律规则或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管制东谈主在履行
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顺应阵势后，不错将其纳入投资边界。
本基金投资组合中股票、存托把柄投资比例为基金钞票的 60%-95%，其
中港股通标的股票投资比例不杰出本基金股票钞票的 50%。本基金主要
投资于动力转型主题的上市公司股票、存托把柄，投资于动力转型主题
的上市公司股票、存托把柄不低于非现款基金钞票的 80%。本基金每个
往复日日终在扣除股指期货合约、国债期货合约和股票期权合约需交纳
的往复保证金后，应当保抓不低于基金钞票净值 5%的现款或到期日在一
年以内的政府债券。其中，现款不包括结算备付金、存出保证金、应收
申购款等。股指期货、国债期货、股票期权过头他金融器用的投资比例
依照法律规则或监管机构的章程推论。
本基金可根据投资策略需要或不同确立地商场环境的变化，取舍将部分
基金钞票投资于港股通标的股票或取舍不将基金钞票投资于港股通标的
股票，基金钞票并非势必投资港股通标的股票。
要是法律规则对基金合同商定投资组合比例截止进行变更的，待履行相
应阵势后，以变更后的章程为准。
本基金通过定性与定量相鸠合的景况分析宏不雅经济和证券商场发展趋
势，对质券商场当期的系统性风险以及可意象的畴昔时期内各大类钞票
的预期风险和预期收益率进行分析评估，在基金合同以及法律规则所允
许的边界内，制定本基金在股票、存托把柄、债券、现款等钞票之间的
确立比例、疗养原则和疗养边界，在保抓总体风险水平相对巩固的基础
上，力求投资组合的巩固升值。此外，本基金将抓续地进行依期与不定
期的钞票确立风险监控，当令地作念出相应的疗养。
本基金通过对动力转型主题相关企业进行全面深切参议分析，投资于符
合产业趋势、对“碳中庸”贪图达成起到积极促进作用的优质企业，共享能
源结构转型和智能物联网科技红利带来的投资契机。本基金对动力转型
主题的界定如下：
（1）与动力结构向新动力办法转型及已毕碳中庸贪图径直相关的企业，
主要包括：
主要投资策略 能和氢能等的坐蓐、利用、相关时代服务、工程建立、运营相关的行业。
关行业、原材料及相关时代服务相关的行业。
坐蓐、制造、集成相关的行业。
（2）促进动力结构转型、碳中庸贪图达成的科技企业，主要包括：
软件、基础设施建立、服务和应用相关行业。
业。
畴昔要是由于经济发展、时代朝上或产业升级酿成动力转型主题的掩盖
边界发生变动，本基金履行顺应阵势后,可对主题行业的边界进步履态调
整。
本基金其他主要投资策略包括：股票投资策略、债券投资策略、金融衍
生品投资策略、钞票守旧证券投资策略、参与融资业务的投资策略、存
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托把柄投资策略。
中证新动力指数收益率×70%+恒生抽象指数收益率（经汇率疗养后）×
事迹比较基准
本基金是搀和型基金，预期收益和预期风险高于货币商场基金和债券型
基金。
本基金钞票投资于港股通标的股票，会靠近港股通机制下因投资环境、
投资标的、商场轨制以及往复功令等各异带来的私有风险，包括港股市
风险收益特征 场股价波动较大的风险（港股商场实行 T+0 反转往复，且对个股不设涨
跌幅截止，港股股价可能发达出比 A 股更为剧烈的股价波动）、汇率风险
（汇率波动可能对基金的投资收益酿成损失） 、港股通机制下往复日不连
贯可能带来的风险（在内地开市香港休市的情形下，港股通不成闲居交
易，港股不成实时卖出，可能带来一定的流动性风险）等。
（二） 投资组合股产确立图表/区域确立图表
（三） 自基金合同奏效以来/最近十年（孰短）基金每年的净值增长率及与同期事迹比较基
准的比较图
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注：1.基金合同奏效曩昔按执行期限计较，不按统统这个词当然年度进行折算。
三、投成本基金波及的用度
（一） 基金销售相关用度
以下用度在申购/赎回基金经由中收取：
份额（S）或金额（M）
用度类型 收费神气/费率 备注
/抓有期限（N）
M 万元
申购费（前收费）
万元
N 赎回费
注：基金管制东谈主不错针对特定投资东谈主（如待业金客户等）开展费率优惠行动，详见基金
管制东谈主发布的相关公告。
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（二） 基金运作相关用度
以下用度将从基金钞票中扣除：
用度类别 收费神气/年费率或金额 收取方
管制费 年费率：1.20% 基金管制东谈主和销售机构
托管费 年费率：0.20% 基金托管东谈主
销售服务费 - 销售机构
审计用度 年用度金额：20,000.00 元 司帐师事务所
信息表示费 年用度金额：120,000.00 元 章程表示报刊
指数许可使用费 - 指数编制公司
《基金合同》奏效后与基金
相关的讼师费、基金份额抓
有东谈主大会用度、基金的证券
往复用度、基金的银行汇划
用度、基金相关账户的开户
其他用度 及爱护用度等用度，以及按 相关服务机构
照国度磋磨章程和《基金合
同》商定，不错在基金财产
中列支的其他用度。用度类
别详见本基金《基金合同》
及《招募阐扬书》或其更新。
注：1、本基金往复证券、基金等产生的用度和税负，按执行发生额从基金钞票扣除；
额类别用度，且年金额为预估值，最终执行金额以基金依期请问表示为准。
（三） 基金运作抽象用度测算
若投资者申购本基金份额，在抓偶然代，投资者需开销的运作费率如下表：
基金运作抽象费率（年化）
- 1.46%
注：基金管制费率、托管费率、销售服务费率（若有）为基金现行费率，其他运作用度
以最近一次基金年报表示的相关数据为基准测算。
四、风险揭示与进攻提醒
（一） 风险揭示
本基金不提供任何保证。投资者可能损失投成本金。
投资有风险，投资者购买基金时应厚爱阅读本基金的《招募阐扬书》等销售文献。
一）本基金特定风险如下：
时也不成保证基金净值大要透彻奴婢或超越商场高潮幅度。
金融养殖品是一种金交融约，其价值取决于一种或多种基础钞票或指数，其评价主要源
自于对挂钩钞票的价钱与价钱波动的预期。投资于养殖品需承受商场风险、信用风险、流动
性风险、操气派险和法律风险等。由于养殖品相似具有杠杆效应，价钱波动比标的器用更为
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剧烈，偶然候比投资标的钞票要承担更高的风险。况且由于养殖品订价相配复杂，不顺应的
估值有可能使基金钞票靠近损失风险。
股指期货遴选保证金往复轨制，由于保证金往复具有杠杆性，当出现不利行情时，股价
指数狭窄的变动就可能会使投资者权益遇到较大损失。股指期货遴选逐日无欠债结算轨制，
要是莫得在章程的时候内补足保证金，按章程将被强制平仓，可能给投资带来紧要损失。
国债期货遴选保证金往复轨制，由于保证金往复具有杠杆性，当相应期限国债收益率出
现不利变动时，可能会导致投资东谈主权益遇到较大损失。国债期货遴选逐日无欠债结算轨制，
要是莫得在章程的时候内补足保证金，按章程将被强制平仓，可能给投资带来紧要损失。
本基金参与股票期权往复以套期保值为主要目的，投资股票期权的主要风险包括价钱波
动风险、商场流动性风险、强制平仓风险、合约到期风险、行权失败风险、往复失约风险等。
影响期权价钱的身分较多，偶然会出现价钱较大波动，而且期权有到期日，不同的期权合约
又有不同的到期日，若到期日今日莫得作念好行权准备，期权合约就会作废，不再有任何价值。
此外，行权失败和交收失约亦然股票期权往复可能出现的风险，期权义务方无法在到期日备
皆足额资金或证券用于交收践约，会被判为交收失约并受罚，相应地，行权投资者就会靠近
行权失败而失去往复契机。
（1）信用风险：基金所投资的钞票守旧证券之债务东谈主出现失约，或在往复经由中发生
交收失约，或由于钞票守旧证券信用质地镌汰导致证券价钱下落，酿成基金财产损失。
（2）利率风险：商场利率波动会导致钞票守旧证券的收益率和价钱的变动，一般而言，
要是商场利率上升，本基金抓有钞票守旧证券将靠近价钱下落、本金损失的风险，而要是市
场利率下落，钞票守旧证券利息的再投资收益将靠近下落的风险。
（3）流动性风险：受钞票守旧证券商场边界及往复活跃进度的影响，钞票守旧证券可
能无法在归并价钱水平上进行较大数目的买入或卖出，存在一定的流动性风险。
（4）提前偿付风险：债务东谈主可能会由于利率变化等原因进行提前偿付，从而使基金资
产靠近再投资风险。
本基金可投资港股通标的股票，在往复时候内提交订单依据的港币买入参考汇率和卖出
参考汇率，并不就是最赶走算汇率。港股通往复日日终，中国证券登记结算有限处事公司进
行净额换汇，将换汇成本按成交金额分担至每笔往复，细目往复执行使用的结算汇率。故本
基金投资靠近汇率风险。
（1）本基金将通过内地与香港股票商场往复互联互通机制投资于香港商场，在商场进
入、投资额度、可投资对象、往复功令、税务策略等方面都有一定的截止，而且此类截止可
能会不停疗养，这些截止身分的变化可能对本基金参加或退出当地商场酿成掩饰，从而对投
资收益以及闲居的申购赎回产生径直或盘曲的影响。
（2）香港商场往复功令有别于内地 A 股商场功令，此外，在互联互通机制下参与香港
股票投资还将靠近包括但不限于如下特殊风险：
者将靠近在停市时代无法进行港股通往复的风险；出现内地往复所证券往复服务公司认定的
往复非常情况时，内地往复所证券往复服务公司将可能暂停提供部分或者一起港股通服务，
投资者将靠近在暂停服务时代无法进行港股通往复的风险；
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得的港股通股票之外的联交所上市证券，只可通过港股通卖出，但不得买入，内地往复所另
有章程的除外；因港股通股票权益分配或者调理等情况取得的联交所上市股票的认购权柄在
联交所上市的，不错通过港股通卖出，但不得行权；因港股通股票权益分配、调理或者上市
公司被收购等所取得的非联交所上市证券，不错享有相关权益，但不得通过港股通买入或者
卖出；
结算对投资者设定的意愿搜集期比香港结算的搜集期稍早扫尾；投票莫得权益登记日的，以
投票截止日的抓有当作计较基准；投票数目超出抓寥落量的，按照比例分配抓有基数。以上
所述身分可能会给本基金投资带来特殊往复风险。
本基金可根据法律规则的章程参与融资，可能存在杠杆风险和敌手方往复风险等融资业
务私有风险。
本基金的投资边界包括存托把柄，可能靠近存托把柄价钱大幅波动以致出现较大蚀本的
风险，以及与存托把柄刊行机制相关的风险，包括存托把柄抓有东谈主与境外基础证券刊行东谈主的
鼓舞在法律地位、享有权柄等方面存在各异可能激勉的风险；存托把柄抓有东谈主在分成派息、
欺诈表决权等方面的特殊安排可能激勉的风险；存托公约自动敛迹存托把柄抓有东谈主的风险；
因多地上市酿成存托把柄价钱各异以及波动的风险；存托把柄抓有东谈主权益被摊薄的风险；存
托把柄退市的风险；已在境外上市的基础证券刊行东谈主，在抓续信息表示监管方面与境内可能
存在各异的风险；境表里法律轨制、监管环境各异可能导致的其他风险。
债券回购为提高基金组合收益提供了可能，但也存在一定的风险。举例：回购往复中，
往复敌手在回购到期时不成偿还一起或部分证券或价款，酿成基金钞票损失的风险；回购利
率大于债券投资收益而导致的风险；由于回购操作导致投资总量放大，进而放大基金组合风
险的风险；债券回购在对基金组合收益进行放大的同期，也放大了基金组合的波动性（表率
差），基金组合的风险将会加大；回购比例越高，风险傲气进度也就越高，对基金净值酿成
损失的可能性也就越大。如发生债券回购交收失约，质押券可能靠近被处置的风险，因处置
价钱、数目、时候等的不细目，可能会给基金钞票酿成损失。
二）本基金靠近的其他风险如下：
（4）上市公司假想风险；（5）购买力风险；
产的流动性风险评估；（3）宽敞赎回情形下的流动性风险管制步履；（4）实施备用的流动
性风险管制器用的情形、阵势及对投资者的潜在影响；
他风险。
具体内容详见本基金《招募阐扬书》。
（二） 进攻提醒
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中国证监会对本基金召募的注册，并不标明其对本基金的价值和收益作出执行性判断或
保证，也不标明投资于本基金莫得风险。
基金管制东谈主依照恪称包袱、浑厚信用、严慎发愤的原则管制和运用基金财产，但不保证
基金一定盈利，也不保证最低收益。
基金投资者自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额抓有东谈主和基金合同确当事东谈主。
各方当事东谈主快活，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》磋磨的一切争议，如经友
好协商未能贬责的，任何一方均有权将争议提交深圳海外仲裁院，根据该院届时有用的仲裁
功令进行仲裁，仲裁地点为深圳，仲裁裁决是结尾性的并对各方当事东谈主具有敛迹力。除非仲
裁裁决另有章程，仲裁用度由败诉方承担。
基金家具贵府纲要信息发生紧要变更的，基金管制东谈主将在三个处事日内更新，其他信息
发生变更的，基金管制东谈主每年更新一次。因此，本文献内容比较基金的执行情况可能存在一
定的滞后，如需实时、准确赢得基金的相关信息，敬请同期眷注基金管制东谈主发布的相关临时
公告等。
五、其他贵府查询神气
以下贵府详见基金管制东谈主网站 www.cmfchina.com 客服电话：400-887-9555
● 《招商动力转型搀和型证券投资基金基金合同》、
《招商动力转型搀和型证券投资基金托管公约》、
《招商动力转型搀和型证券投资基金招募阐扬书》
● 依期请问，包括基金季度请问、中期请问和年度请问
● 基金份额净值
● 基金销售机构及磋磨神气
● 其他进攻贵府
六、其他情况阐扬
无
